O jovem Ma Yongzhen (interpretado por Chen Guantai) de Shandong, apesar de possuir habilidades excepcionais em artes marciais, era um desconhecido quando chegou à cosmopolita Xangai antiga, tendo de recorrer à sua força sobre-humana para trabalhar como carregador. Dotado de um carácter bondoso, ele não hesitava em intervir sempre que testemunhava injustiças, conquistando assim a admiração secreta de uma cantora (interpretada por Jing Li) e tornando-se companheiro de Tan Si (interpretado por John Chiang), um galante e habilidoso mestre das artes marciais do submundo de Xangai. Inspirado pelos feitos de Tan Si, Ma Yongzhen decidiu trilhar o seu próprio caminho no mundo das lutas, gradualmente alcançando o sucesso que almejava. No entanto, o mundo do crime revelou-se traiçoeiro: sem se aperceber, a sua crescente influência e a de Tan Si despertaram a inimizade do chefe local Yang. Pouco depois, testemunhou o assassinato de Tan Si por ordens de Yang, o que o levou a jurar vingança. Contudo, a sua lealdade e proezas marciais mostraram-se insuficientes para dominar as complexas regras do jogo do submundo.